s&p 500

El S&P 500 es un índice bursátil que rastrea las acciones de 500 empresas estadounidenses de gran capitalización. Representa el desempeño del mercado de valores informando los riesgos y retornos de las empresas más grandes. Los inversores lo utilizan como punto de referencia del mercado en general, con el que se comparan todas las demás inversiones.

 

Al 29 de octubre de 2021, el S&P 500 tenía un rendimiento anual promedio de 10 años del 13,9%. 1 S&P son las siglas de Standard and Poor, los nombres de las dos empresas financieras fundadoras.

 

El S&P 500 fue presentado oficialmente el 4 de marzo de 1957 por Standard & Poor. McGraw-Hill lo adquirió en 1966. El S&P Dow Jones Indices lo posee ahora y es una empresa conjunta entre S&P Global (anteriormente) McGraw Hill Financial, CME Group y News Corp, el propietario de Dow Jones.

 

Cómo funciona el S&P 500

El S&P 500 rastrea la capitalización de mercado de las empresas en su índice. La capitalización de mercado es el valor total de todas las acciones que una empresa ha emitido. Se calcula multiplicando la cantidad de acciones emitidas por el precio de las acciones. Una empresa que tiene una capitalización de mercado de $ 100 mil millones recibe 10 veces más representación que una empresa cuya capitalización de mercado es de $ 10 mil millones. En octubre de 2021, la capitalización de mercado total del S&P 500 era de 36,54 billones de dólares. 3

 

Un comité selecciona cada una de las 500 corporaciones del índice en función de su liquidez, tamaño e industria. Reequilibra el índice trimestralmente, en marzo, junio, septiembre y diciembre.

 

Para calificar para el índice, una empresa debe estar en los Estados Unidos y tener una capitalización de mercado no ajustada de al menos $ 13,1 mil millones. Al menos el 50% de las acciones de la corporación deben estar disponibles para el público. El precio de sus acciones debe ser de al menos $ 1 por acción. Debe presentar un informe anual 10-K. Al menos el 50% de sus activos fijos e ingresos deben estar en los Estados Unidos. Finalmente, debe tener al menos cuatro trimestres consecutivos de ganancias positivas.

 

Las acciones no se pueden cotizar en hojas rosas ni se pueden comercializar sin receta. Debe cotizar en la Bolsa de Valores de Nueva York, la Bolsa de Inversores, Nasdaq o  BATS Global Markets.

 

Al 29 de octubre de 2021, las 10 empresas más grandes, con una capitalización de mercado ponderada, en el S&P 500 eran:

 

  • Microsoft Corp.
  • Apple Inc.
  • Amazon.com Inc.
  • Tesla Inc.
  • Alphabet Inc. A (GOOGL)
  • Alphabet Inc. C (GOOG)
  • Facebook Inc. A (ahora Meta)
  • Nvidia Corp.
  • Berkshire Hathaway B
  • JP Morgan Chase & Co.

 

Al 29 de octubre de 2021, el desglose del sector del S&P 500 incluía:

  • Tecnología de la información: 27,9%
  • Cuidado de la salud: 13%
  • Consumidor discrecional: 12,8%
  • Finanzas: 11,4%
  • Servicios de comunicación: 10,8%
  • Industriales: 8%
  • Productos básicos de consumo: 5,6%
  • Energía: 2,9%
  • Inmobiliaria: 2,6%
  • Materiales: 2,5%
  • Servicios públicos: 2,4%

 

S&P 500 frente a otros índices bursátiles

El S&P 500 tiene más acciones de gran capitalización que el Dow Jones Industrial Average. El Dow rastrea el precio de las acciones de las 30 empresas que mejor representan sus industrias. Su capitalización de mercado representa casi una cuarta parte del mercado de valores de EE. UU. El Dow es el indicador de mercado más cotizado del mundo.

 

El S&P 500 tiene menos acciones relacionadas con la tecnología que el Nasdaq. En abril de 2020, el 57% de las asignaciones de Nasdaq estaban en tecnología de la información en comparación con el 23% del S&P 500 en ese momento.

 

A pesar de estas diferencias, todos estos índices bursátiles tienden a moverse juntos. Si solo se enfoca en uno, aún podrá comprender qué tan bien le está yendo al mercado de valores en general. En otras palabras, no tiene que seguir los tres.

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